❓Почему ETF изменили инвестиции?
Примерно 30-40 лет назад инвестирование выглядело иначе. Чтобы собрать диверсифицированный портфель, инвестору приходилось покупать десятки акций или платить управляющим фондам.
С появлением ETF инвестрынок начал меняться.
Первый успешный и ликвидный ETF - SPDR S&P 500 ETF (SPY) - появился в 1993 году в США и позволил инвесторам купить целый индекс одной сделкой.
С тех пор индустрия выросла до глобального масштаба. По данным аналитической компании ETFGI, к концу прошлого года активы в ETF достигли около $19,85 трлн, а число фондов превысило 15 800 продуктов на более чем 80 биржах мира.
📊Почему ETF стали одним из главных инструментов частных инвесторов?
Во-первых, диверсификация стала простой.
ETF позволяют инвестировать сразу в десятки или сотни компаний одной покупкой.
Например, индексные ETF могут отслеживать иширокий рынок акций, и отдельные отрасли, облигации, а также сырьевые товары.
Для инвестора - это снижение риска концентрации: падение одной компании уже не определяет результат всего портфеля.
📉Во-вторых, снижение стоимости инвестирования
ETF популярны во многом благодаря низким комиссиям. Большинство фондов являются пассивными - они просто повторяют структуру индекса, а не пытаются его обогнать. Это позволяет существенно снизить расходы на управление по сравнению с традиционными инвестиционными фондами.
Именно снижение издержек стало одной из ключевых причин массового перехода инвесторов к ETF.
💰В-третьих, это биржевая ликвидность
ETF торгуются на бирже так же, как обычные акции.
- покупка и продажа в течение торгового дня
- прозрачная цена
- быстрый доступ к рынкам
Фактически ETF превратили сложные инвестиционные стратегии в простую биржевую сделку.
🌍Четвёртое - доступ к глобальным рынкам
Через ETF инвесторы могут получить доступ к активам, которые раньше были сложны для частного капитала.
Сегодня существуют ETF на государственные и корпоративные облигации, золото и сырьевые товары, недвижимость, отдельные отрасли экономики, тематические направления - например, искусственный интеллект или чистая энергетика.
Это расширило возможности частных инвесторов.
📈Пятое - быстрый рост популярности
Индустрия ETF продолжает активно расти. Например, только в 2025 году глобальные ETF привлекли более $2 трлн новых инвестиций, что стало одним из самых высоких показателей за всю историю рынка.
Рост интереса объясняется сразу несколькими факторами:
- ростом онлайн-инвестирования
- снижением комиссий
- доступностью глобальных рынков для частных инвесторов.
В целом если делать вывод, ETF изменили инвестиции, потому что сделали их: проще, дешевле, более диверсифицированными и доступными даже для небольшого капитала.
🇰🇿Хотя индустрия ETF в мире развивается уже более 30 лет, для Казахстана этот инструмент остаётся сравнительно новым.
Тем не менее интерес к нему постепенно растёт - вместе с развитием онлайн-инвестирования и расширением доступа к международным рынкам.
Один из ключевых инструментов, связанных с казахстанским рынком - ETN, отслеживающий наш AIX Qazaq Index. Он отражает динамику крупнейших компаний Казахстана, чьи акции обращаются на бирже AIX и не только. Подробнее о нём можете почитать
https://www.instagram.com/p/DVgK9w9iP1U/?igsh=MWVncmY1aG1ldXhmcg==Кроме того, в прошлом году на бирже были запущены несколько значимых ETF. Появление новых инструментов заметно повысило интерес инвесторов: объём торгов ETF на AIX вырос с $2,4 млн в 2024 году до $31,6 млн в прошлом году.
А с начала этого года, 17 ETF, зарегистрированных в Казахстане, стали доступны через инфраструктуру Tabadul Digital Exchange Hub, которая соединяет биржи и брокеров разных стран и расширяет доступ инвесторов к этим инструментам.
