Доброе утро
31 августа Вторник
⚡️Рынок акций вчера на акциях FAAMG и в защитных секторах - это говорт о том, что инвесторы искали защиту и ликвидность
S&P 500 и Nasdaq вчера очередной раз обновили исторические максимумы.
Заметно подорожали гособлигации США - доходность 10-леток упала с 1.32% до 1.28%.
Это помогло немного ослабить доллар США (евро вернулся выше 1.18) и поддержало силу золота ($1818).
Но снижение процентных ставок придавило акции банков.
Напомним, что роста процентных ставок в США не будет до тех пор, пока власти Штатов не поднимут потолок госдолга.
Сейчас же на рынке сохраняется стабильный спрос, в том числе со стороны ФРС (по $80 млрд. в месяц). И при этом увеличение предложения невозможно из-за достигнутого потолка наращивания госдолга.
Получается, что банки продают сейчас гособлигации США из своих портфелей на баланс ФРС и затем размещают полученную ликвидность назад в ФРС в репо под 0.05%.
А значит, банкиры ожидают рост % ставок, но не видят более выгодных возможностей размещения денег, чем репо в центробанке.
Barclays пишет, что таким темпом сумма репо может вырости в конце года до $1.4 трлн.
В таких условиях ФРС может полностью прекратить покупки гособлигаций США хоть завтра. Но это приведет к мгновенному скачку доходности 10-леток до 1.7-2% годовых и дестабилизирует финансовый рынок. Поэтому ФРС будет действоввать постепенно.
Сегодня утром рынок нейтрален, кроме Китая. Здесь Дисциплинарная комиссия Китая начнет “обуздывать беспорядочную экспансию капитала в индустрии развлечений, поскольку это противоречит социалистическим ценностям”. И снова падают китайские технологические акции, ведь все они так или иначе зарабатывают на развлечениях.
🇨🇳Китайская экономика тормозит и на грани экономического кризиса
Официальный индекс менеджеров по закупкам в секторе услуг Китая в августе неожиданно упал на территорию спада - до 47.5 против 53.3 пунктов месяцем ранее.
Официальный индекс деловой активности в производственной сфере Китая упал в августе до 50.1 с 50.4 в июле.
Значение 50 является нейтральным, условной нулевой отметкой.
Драйвером входа экономики Китая в кризис является падение экспортных заказов, которое длится уже 4 месяца подряд.
✔️Почти на 4% вырос PayPal (PYPL) - компания объявила, что в следующем году позволит торговать акциями через свою платформу. У Робингуда (HOOD) может появиться сильный конкурент. Последняя компания также может столкнуться с запретом на продажу информации о клиентских ордерах третьим лицам (у Комиссии по ценным бумагам США этот запрет “лежит на столе”). Поэтому акции Робингуд вчера упали на 7%.
🇺🇸Сегодня США обязаны завершить исход из Афганистана - исход был завершен вчера, на сутки раньше заявленного срока
Талибы празднуют, а США испытывают унижение после 20 лет безуспешных попыток построить демократическую страну в центре Азии.
🚀Рынок начал спекулировать о появлении в следующей версии iPhone спутникового модуля
Для этого будет использован чип от Qualcomm (QCOM) - но здесь особой реакции не было.
А вот акции космических и спутниковых компаний вчера подскочили
Акции Globalstar (GSAT), которые, скорее всего, будут работать с Apple с точки зрения технологий и обслуживания, в понедельник выросли на 64%.
Акции Iridium Communications (IRDM) выросли примерно на 15%.
Эти две компании уже эксплуатируют более 100 спутников на низкой околоземной орбите.
Акции компании AST SpaceMobile (ASTS), которая строит группу небольших недорогих спутников LEO для создания инфраструктуры мобильной связи, выросли примерно на 12%.
✔️Ураган Ида оставил без электричества более 1 миллиона жителей США в районе Нового Орлеана и сбои в энергетике этих районов могут продолжаться еще несколько недель
Ураган также помог немного подорожать нефти.
⤵️Рынок жилой недвижимости США быстро остывает
Незавершенные продажи домов упали на 1.8% в июле по сравнению с июнем, хотя ожидался незначительный рост. Падение происходит второй месяц подряд.
Год-к-году этот показатель сократился на 8.5%.
